为什么投资者逢低买入比特币?4个关键比特币价格指标可解释

时间:2021-07-09 18:44来源:www.xuanxuanjuhui.com作者:未知点击:

导读:
扫描关注公众号

总体而言,上述各重要指标均在预期区间内维持稳定,特别是考虑到市场近期回落至17580USD。

相比之下,1.20的指标表明看跌期权比看涨期权多20%,可被视为市场看跌。应该注意的一点是,这个指标大全了整个比特币期权市场,包括交割期权。

过去一周,BTC的主导地位继续上升,从63.5%上涨到64.5%。这一趋势可能是由美国保险公司万通购买1亿USDBTC和MicroStrategy发行6.5亿USD债券推进的。

该指标近期暴涨至4%,显示了对BTC价格复苏的信心,也显示了专业买卖员的乐观情绪。

伴随BTC价格接近2万USD,资金投入者寻求下行保护是非常自然的。因此,12月2日的看跌/看涨期权比达到了0.70的峰值。尽管该比率上涨,但它仍表明看涨期权比看跌期权多30%。

现在,所有指标都维持中性至看涨,从而支撑了BTC创下历史新高的可能性。

这一消息好像给了那些对BTC可能重新测试2万USD持怀疑态度的资金投入者更多信心。

伴随BTC价格维持在19000USD以上,并且从每次下跌中反弹,资金投入者正在重拾信心。

以上图表显示,该指标在12月1日一度触及极端乐观的5%,但后来因为BTC未能突破2万USD的阻力位而调整至2.5%。

每周保持在2%以上的利率意味着极度乐观。这一水平在市场上涨时是可以同意的,但假如BTC价格横盘调整或呈下跌趋势,这一水平就是有问题的。

买卖员可以通过衡量期货比常规现货市场贵多少来判断看涨程度。与常规现货买卖相比,3个月交割期货的买卖溢价一般为1.5%或更高。

 灰度BTC信托溢价 出处:TradingView和灰度

2021年3月比特币期货溢价 

BTC价格持平,但资金投入者仍看涨

每当BTC价格大幅下跌时,一般会出现一些公然看跌的剖析。尽管这可能会干扰散户资金投入者的资金投入决策,但专业买卖员却看得更了解。他们防止了FUD和负面价格波动致使的过度悲观。

数字货币基金管理公司灰度继续积极地将比特币加入他们的资金投入组合,其持有些比特币价值超越107亿USD。

当买方需要更多杠杆时,资金费率就会转为正值。因此,用户将是支付这笔成本的一方。这个问题在牛市期间特别适用,由于牛市一般会有更多的多头需要。

在这样的情况下,用户的高杠杆率增加了在价格意料之外下跌时大规模清算的可能性。

请注意,尽管BTC在12月11日表现疲软,但每周的资金费率还是努力防止了负值。这个数据表明做空和做多的买卖员用大致相同的杠杆。

每当这一指标消退或转为负值时,这就是一个让人担心的危险信号。这样的情况,也被叫做现货溢价,表明市场正在转向看跌。

灰度比特币持有量 出处:bybt.com

16大数字货币周表现 出处:Nomics&CoinMarketCap

永续期货资金费率维持稳定

BTC在过去一周平均下跌2.5%,其表现优于排行榜前15位的山寨币。然而,与前一个月相比,BTC总买卖量让人失望。这一指标部分否定了近期17580USD的低点,由于它表明资金投入者缺少信心。

机构资金投入者在BTC价格盘整时进行囤积

出处:DigitalAssetsData

比特币看跌期权与看涨期权比率 出处:Cryptorank.io

这一指标可被视为中性,由于交易双方都有增加押注的空间。

期货溢价已恢复正常

资金费率可能会带来一些扭曲,由于它是散户买卖员的最佳选择工具,因此会遭到过度杠杆的影响。另一方面,专业买卖员总是会主导设定到期日较长的期货合约。

看涨期权与看跌期比率

各种期货和期权指标显示,资金投入者将BTC每一次下跌都视为买入良机。

通过衡量更多的买卖是通过看涨期权还是看跌期权进行,就可以判断出整个市场的情绪。通常来讲,看涨期权用于看涨方案,看跌期权用于看跌方案。

另一方面,最近数据也显示资金投入者对现在19100USD的水平稍有兴趣,但此价位应该会在本周测试,这个时候买卖量一般会增加。

看跌期权与看涨期权比率为0.70,表明未平仓看跌期权比看涨期权少30%,因此市场看涨。

在这段寻求保护的时期过后,该指标已回升至健康的0.64。因此,如此一个指标表明适度看涨。

在过去一周,灰度增持了14050枚比特币,总持有量为561130枚。因此,对于灰度BTC信托来讲,这又是表现上佳的一周。通过剖析该基金相对于每股持有些有效比特币的溢价(现在为0.00095116比特币),也可以看到类似的激动情绪。

比特币/USD4小时图 出处:TradingView

BTC永续期货资金费率 出处:DigitalAssetsData

12月11日,跌至17580USD的低点,尽管一些剖析师预测看跌,但资金投入者仍相对冷静。本周收盘时,BTC的价格可能与开始时持平,但BTC的基本面已经变得愈加健康。

永续合约有一个嵌入的利率,一般每8小时收取一次。资金费率确保了没有买卖风险失衡。即便交易双方的未平仓量一直都是相同的,杠杆也会会有所不同。

如上图所示,灰度BTC信托溢价在过去7天内从11%上涨到22%。该指标在12月9日达到8%的溢价,但非常快回升至16%。因此,当高于3个月平均水平12%时,该指标反映了积极的势头。

相关文章
推荐文章

热门标签

区块链平台靠谱吗_听听一个过来人是怎么说的_星球网

Copyright © 2002-2021 星球网 (http://yuchub.com) 网站地图 TAG标签 备案号:

声明: 本站文章均来自互联网,不代表本站观点 如有异议 请与本站联系 本站为非赢利性网站